Microsoft réduit la capacité d’IA louée à Oracle, les anciennes puces Nvidia ne convenant plus

Microsoft réduit progressivement un accord de location de capacité de calcul en intelligence artificielle auprès d’Oracle, a rapporté Bloomberg le 6 novembre en citant des personnes proches du dossier. Microsoft a décidé de ne pas renouveler le contrat de 2023 et éteint la capacité louée depuis plusieurs mois. L’action Oracle a chuté d’environ 4 % à l’annonce.

Des puces anciennes qui ne correspondent plus aux besoins ; montant du contrat jamais divulgué

Selon Bloomberg, la raison est technique : les serveurs d’Oracle utilisent des puces Nvidia d’ancienne génération qui ne correspondent plus aux exigences changeantes de Microsoft pour ses services d’IA les plus récents. L’accord remonte à 2023, quand Oracle avait annoncé que Microsoft utiliserait l’infrastructure d’IA d’Oracle Cloud Infrastructure (OCI), aux côtés de sa propre infrastructure Azure, pour faire tourner l’inférence des modèles derrière la recherche Bing dopée à l’IA. Les conditions financières n’ont jamais été divulguées et Bloomberg n’a pas pu déterminer la valeur totale du contrat. Microsoft a refusé de commenter.

Oracle réplique : la demande reste forte

Un porte-parole d’Oracle a déclaré à Reuters le 6 novembre que la demande pour l’infrastructure d’IA d’OCI reste forte. L’entreprise a indiqué le même jour sur X que la capacité arrivée à échéance de renouvellement au premier trimestre de son exercice 2026 avait été renouvelée ou revendue à d’autres clients dans le cadre de contrats à long terme à des prix environ 20 % supérieurs aux accords précédents, même si la plupart de ces GPU avaient au moins quatre ans.

Microsoft réévalue plus de 80 milliards de dollars de capacité louée

Bloomberg présente ce retrait comme une partie d’une réévaluation plus large : Microsoft s’est engagé à louer pour plus de 80 milliards de dollars de capacité auprès de fournisseurs cloud externes, dont CoreWeave, Nscale et Nebius, pour soutenir ses activités d’IA. Il s’agirait du troisième retrait de Microsoft signalé au cours de la même semaine, après l’abandon du projet Loughton de Nscale au Royaume-Uni, d’environ 3 milliards de dollars, et l’annulation d’une location de puces de Tencent. The Information a également rapporté séparément que Microsoft avait choisi de ne pas renouveler l’accord avec Oracle.

L’épisode montre à quelle vitesse le marché du calcul d’IA a changé : en 2023, quand la capacité était rare, même un géant du cloud louait des machines à un rival ; fin 2026, l’écart d’une génération de matériel suffit à rendre une capacité louée ancienne sans valeur, les locataires préférant des puces plus récentes. La question de savoir si le carnet de commandes important d’Oracle peut absorber sa capacité GPU ancienne reste ouverte pour le marché.